Russell 2000 - 2008'den bu yana %600 değer kazanan Dünya ETF'si

Herkes $SPY veya $QQ gibi dünya endekslerine dayalı ETF'leri bilir. Ancak çok sayıda ve genellikle daha ilginç olanlar da var. Son yıllarda, başında Cathie Wood'un bulunduğu ünlü $ARKK, diğer ETF'lere kapıları açtı. Yatırım konusunda daha maceracı olanlardansanız ve ETF gibi bir şey sizin için fazla muhafazakâr görünüyorsa, bu endeksin tam size göre olduğuna güvenin.

Russell 2000 Endeksi nedir?

Bazen "Russell 2K" olarak da adlandırılan Russell 2000 Endeksi, küçük sermayeli hisse senetlerinin - nispeten küçük piyasa değerlerine sahip hisse senetlerinin - en yaygın kullanılan endeksidir.

Bir hisse senedinin ne zaman küçük olduğuna dair kesin ve katı kurallar yoktur. Kilit nokta, Russell 3000 olarak bilinen geniş bir piyasa endeksi olmasıdır.

Bu endeksiki küçük endekse bölünmüştür: en büyük 1.000 şirketi temsil eden Russell 1000 ve geri kalan üçte ikisini oluşturan Russell 2000.

Russell 2000 endeksindeki en büyük şirketin piyasa değeri yaklaşık 10 milyar dolardır. Daha küçük olanların piyasa değerleri ise 200 milyon dolar civarındadır.

Bu, endeksin (yaklaşık) 164 ve 200 dolar değerleri arasında yatay bir seyir izlediği beşinci ay. Şu anda bu aralığın alt ucuna yakın ve orada tutunuyor. Endeks 2021 sonunda ulaştığı zirveden %27 oranında gerilemiş durumda.

$SPY endeksi ile karşılaştırıldığında, bir bakışta daha fazla hareket ettiğini söyleyebiliriz. $SPY şu anda 4100 puan civarında işlem görüyor ve bu da zirvenin %14 altında . Bunun nedeni, endeksin hedeflediği $IWM endeksinde daha fazla küçük piyasa değeri şirketi olmasıdır. Bu hisse senetleri daha fazla hareket eder ve bu da tüm ETF'nin değerinde daha büyük dalgalanmalara neden olur.

Nasıl çalışır?

Russell 2000, 1984 yılında Frank Russell Şirketi tarafından başlatılmıştır. Diğer endekslerde olduğu gibi, Russell 2000 endeksi de piyasa değerine göre ağırlıklandırılmıştır .

Endekse dahil edilmek üzere seçilmek için şirketlerin öncelikle Russell 3000 Endeksinde listelenmesi gerekir.

FTSE Russell daha sonra en küçük 2.000 şirketi seç er ve ekonominin çekirdeği olarak kabul edilen Apple, Microsoft ve Tesla gibi milyar dolarlık şirketleri çıkarır.

Ocak 2022 itibariyle Russell 2000'in ortalama piyasa değeri 3,1 milyar dolardır.

Daha büyük hisse senetlerinin küçük sermayeli hisse senetlerinin gerçek performansını bozmamasını sağlamakiçin her yıl tamamen yeniden oluşturulmaktadır . Üç ayda bir halka arzların eklenmesi de endeksin "küçük" kalmasını sağlamaya yardımcı olur.

Neler içeriyor?

Sağlık sektörü 31 Aralık 2021 itibarıyla %17,5 ile endeksteki en büyük paya sahiptir. Finans, endüstriyel ürünler, temel tüketim malları ve teknoloji ilk beş sektörü oluşturuyor.

FTSE Russell, Russell 2000'i yatırımcıların belirli segmentlerin performansını izlemelerine yardımcı olabilecek daha küçük endekslere ayırır. Bu küçük endekslerden bazıları Russell 2000 Value, Russell 2000 Growth, Russell 2000 Dynamic ve Russell 2000 Defensive'dir.

Peki Russell 2000'i piyasanın geri kalanından ayıran nedir?

Daha fazla volatilite ve daha küçük hisse senetleri: Russell 2000'deki hisse senetleri S&P 500 gibi "büyük" endekslerdeki hisse senetlerinden daha küçüktür. Birçoğu, daha büyük emsallerine göre daha değişken olma eğiliminde olan yeni büyüme şirketleridir.

DahaYüksek Büyüme Potansiyeli: Daha değişken olma eğiliminde olsalar da, küçük sermayeli hisse senetleri büyük şirketlere göre çok daha yüksek büyüme potansiyeline sahiptir. Örnek: Örneğin, Apple $AAPL artık o kadar büyük ki piyasa değerini veya fiyatını bir gecede ikiye katlayamayacak. İstikrar gibi başka avantajları da var, ancak getirileri piyasa değeri "sadece" 1 milyar dolar olan daha küçük hisse senetleri kadar yüksek olmayacak. Bu durum, Palantir $PLTR hisse senedinde bugün itibariyle çok güzel bir şekilde görülmektedir. Son 3 haftada %50 'nin üzerinde yükselirken Apple "sadece" %4 yükseldi.

Dolayısıyla, fiyat dalgalanmaları daha dramatik olma eğiliminde olsa da, küçük sermayeli hisse senetleri uzun vadede büyük sermayeli hisse senetlerinden daha iyi performans gösterme eğilimindedir.

Çeşitlendirme: Daha küçük şirketlere odaklandığı için Russell 2000 diğer popüler endekslere göre daha çeşitlidir. SPY endeksi, Russell'ın dörtte biri olan 500 şirket içerir. Daha az talepkardır ve sadece birkaç büyük şirketin performansına o kadar bağlı değildir.

Nasıl yatırım yapılır?

Endekse yatırım yapmak için Russell 2000 Endeksinde listelenen 2.000 hisse senedinin tamamına sahip olmak zorunda değilsiniz. Endeksin performansını kopyalamaya çalışan borsa yatırım fonları (ETF'ler) ve yatırım fonları aracılığıyla Russell 2000'e maruz kalabilirsiniz.

Bu fonlar genellikle daha düşük ücretler taşır, bu nedenle uzun vadeli performansları endeksin sunduklarıyla neredeyse aynı olabilir.

Russell 2000'e maruz kalmayı sağlayan yaygın ETF'ler arasında Vanguard Russell 2000 ETF ($VTWO ), BlackRock iShares Russell 2000 ETF ($IWM ) ve ProShares UltraPro Russell2000 ($URTY ) bulunmaktadır.

İzleme listemde, $IWM uzun süredir onurlu bir yere sahip ve büyük endekslerle birlikte, içindeyer alan daha küçük şirketlere dalmadan önce analizimi ilk olarak onun üzerinde yapıyorum. Piyasaların genel bir görünümü olarak harika hizmet veriyor. Size bölgelerdeki piyasa duyarlılığı hakkında iyi bir genel bakış ya da yatırımlar ve işlemler için başka fikirler verebilir.

Russell 2000 endeksine sahip olan var mı yoksa bu endeksi ilk kez mi duyuyorsunuz?

Bu bir finansal tavsiye değildir. Halka açık verileri sunuyorum ve durumları kendim nasıl ele alacağıma dair görüşlerimi paylaşıyorum. Yatırım risklidir ve herkes kendi kararlarından sorumludur.